锂电材料的短期脉冲行情，导火索已点燃。江

锂电材料的短期脉冲行情，导火索已点燃。江西矿山停产的消息如同平地一声雷，炸醒了此前在价格下跌周期中昏睡的产业链。短期看涨的逻辑很简单：矿山停产引发的供应短缺预期，直接刺激了碳酸锂期货涨停。但别把这当成反转信号，这更像是“堰塞湖”泄洪前的水位猛涨。海外矿山的发运量才是真正的水龙头，一旦进口规模上来，锂价还得回归理性。

锂电设备，宁德时代仍然是那个“定海神针”。谁能拿到它的订单，谁就能在行业里横着走。联赢激光能保持在宁德3/4的供应份额，这就是基本盘。固态电池是“发动机加氮气瓶”，单GWh设备价值量翻倍，想象空间巨大。消费电子业务如同“第二春”，苹果、三星纷纷拥抱小钢壳电池，焊接设备迎来量价齐升。

深远海风电，海力风电要开始“跑马圈地”了。国内第一个深远海项目风机基础招标在即，这不仅是量的扩张（导管架用量提升50%），更是质的飞跃（吨净利翻倍）。出口是“第二条腿”，一旦英国AR7项目落地，想象空间将被彻底打开。

军工板块，AI正在重塑战争模式。未来的战场，数据、算法和算力将成为新的“三八线”。美国陆军与Palantir签订百亿美元合同，预示着军工AI化的加速。但真正的变数在于，AI技术扩散可能导致的“不对称”风险。
医疗设备集采，并非“风平浪静”，而是“暗流涌动”。医疗新基建的大逻辑没有变，设备招标采购依旧火热。但各细分领域冷热不均，正电子断层扫描（PET）一骑绝尘，医用电子加速器则略显颓势。各家械企跑马圈地，有人高歌猛进，有人原地踏步。