交流纪要

$锋尚文化(SZ300860)$ 锋尚文化更新：与AI/无人机/机器人等高科技融合，赋能演艺焕新生，Q1或高增长，重点推荐！1、政策或持续助力首发经济提速。2024年12月中央经济工作会议提出“积极发展首发经济”...

蓝思科技 拟赴港上市拓宽融资渠道，加快新业务布局事件：公司公告拟发行H股并在香港联交所主板挂牌上市，本次发行的H股股数不超过本次发行后公司总股本的7%（超额配售权行使前）...

持续推荐算力租赁板块，尤其重视有订单和卡位公司继海南华铁，蓝耘科技之后，宏景科技昨晚公告7亿算力订单，订单潮刚刚开始，各家大厂后续有望络绎不绝。# 把握住大厂和国家政府两大方向，珍惜有订单公告和卡位的算力租赁公司。大厂线：#...

强call【长光华芯】:禾赛激光雷达vcsel核心供应商！强调25年是公司历史级别大拐点！【1】激光雷达vcsel已在批量供货阶段，主要客户禾赛，华为，速腾；【2】光通信100gEML重大突破...

瑞可达近期调研（0312）特斯拉人形机器人optimus明年大规模量产，100万台，瑞可达接单预估在40%，瑞可达提供人形机器人核心部件，特种线束及柔软连接器，一台bom价值1500-2000元...

登康口腔：抖音靓丽，逻辑加强据三方数据，冷酸灵1+2月抖音GMV约8300W同增约260%；3/1-3/9GMV同增约92%，成交价较2月+19%；冷酸灵品牌结构改善趋势明确，高单价“医研7天”爆款突围消费者心智...

$奥特维(SH688516)$ 奥特维中标华润微铝线键合机采购项目3月11日晚间，奥特维发布公告称中标华润微铝线键合机采购项目，中标金额合计约 0.40 亿元。按照公司收入确认政策，公司将在设备验收后确认收入，公司商品平均验收周期为...

$天岳先进(SH688234)$ 持续强推天岳先进！庆祝主业供需双侧迎边际拐点，AR中卡位核心环节再造新能源市场玫瑰需求侧：【比亚迪或于3.17发布E4.0平台，sic快充或为核心卖点，或带动产业自建充电桩】➡比亚迪带动：若26年...

$益方生物-U(SH688382)$ 益方生物点评昨日公司下跌5.65%，我们认为除了板块性因素外，还可能和3/10晚间美股上市公司Protagonist Theraputics发布其下口服IL23多肽JNJ2113针对UC适应症的2...

黑电行业新品简评近日海信视像与 TCL 电子相继推出 25 年新品，其中：海信于 2025 年 3 月 9 日发布新品 E8Q 系列，包括 E8Q 和 E8QPro，搭载全球首颗信芯 AI 画质芯片 H7、全新升级的黑曜屏...

转发国内各家进展：红包隆扬：根据公开信息，全资子公司聚赫新材第五代产品已批量出货，并于24年10月台湾电路板展览会（TPCA）展示其第五代升级版（HVLP5+）,是目前全球最高端的hvlp产品。5代产品线去年开始投产...

简要总结美股电光芯片以及光模块的4Q24季报及未来展望1、电芯片：Broadcom、Marvell的定制ASIC芯片客户数量分别增加2个和1个，ASIC潜在市场继续增加。27年部署100万张XPU的以太网集群...

人形调研更新+行业变化跟踪#智元的大模型是超预期的、视频不能完全展示其惊艳之处智元今天发布首个通用具身基座模型—智元启元大模型（Genie Operator-1），提出了ViLLA架构，由VLM(多模态大模型) +...

特斯拉暴跌15%解读，来自彭博1、特斯拉中国销量或已达顶峰，国产品牌崛起2、特斯拉在国内销售份额为 2.6%，为 12 个月以来的最低水平3、特斯拉在德国的销量却暴跌了 76%，仅售出1,429...

市场动态分析-美国大跌解读今天我们开始看到长期投资者（LO）的恐慌性抛售，接替了上周对冲基金（HF）卖家的角色。随着一天的推进，我们看到科技股（主要是软件股）的抛售量大幅加速。今天的抛售情况与我们在 2022...

重视快递业务增速再超预期，估值安全，2025预期切换正当时太阳1.消费降级延续，快递量超预期①阿里时隔七年再上春晚，政策支持下电商平台再度焕发生机，网购渗透率重回上升通道②消费降级大趋势仍在延续，淘宝、抖音接过PDD高性价比的火炬...

$盈趣科技(SZ002925)$ 盈趣科技股权激励点评■公司发布大手笔25年员工持股计划+股票期权激励计划：1）股票期权：拟授予2165万份、占总股本2.79%，对象为921位公司中层管理人员及核心技术（业务）骨干，激励范围广...

【苏试试验】重视军工修复预期+半导体景气下的困境反转机会2023年下半年以来公司估值和业绩双杀主要受到军工特殊事项影响订单释放和执行节奏、以及设备销售业务的大幅下降影响。2024Q1-3营收下降8%、归母业绩下降34%...

威孚高科，全市场首发，13倍Pe, 47个亿现金在手，全市场最低机器人总成标的。新增aidc柴发逻辑，后续机器人催化密集，强烈推荐。#公司大功率燃喷系统、涡轮增压系统供货国内主流柴油发动机厂公司是柴油发动机燃喷系统国内龙头...

中美的“两本账”：理解关税、AI与美元的新视角春节以来，AI与关税成为全球资产的新变数，“东升西落”宏观叙事越发明显，如近期美股大跌和港股大涨就是直接体现。但能都多远、是否持续，很多人也没有答案...